机械制造行业浅析及业务开展建议

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引言

　　机械制造行业是我国制造业最重要的组成部分， 经过六十年的努 力，中国机械工业已经逐步发展成为具有一定综合实力的制造业，确 立了在国民经济中的支柱地位。2009 年 5 月国务院通过的《装备制 造业调整与振兴规划》 ，提出依托高速铁路、煤矿与金属矿采掘、基 础设施、科技重大专项等十大领域重点工程，振兴装备制造业；抓住 九大产业重点项目，实施装备自主化；提升四大配套产品制造水平。 政策措施包括加强投资项目的设备采购管理、 鼓励使用国产首台 （套） 装备、 推进企业兼并重组等。 上述领域涉及了经济建设中的关键部门， 也是我国机械行业发展中亟待突破的领域。

　　根据国家统计局的行业分类，机械制造行业包括通用设备、专用 设备、交通运输设备、电气设备、仪器仪表及办公设备等五大类；根 据机械行业协会的分类， 机械分为： 工程机械、 农业机械、 仪器仪表、 石化通用、重型矿山、机床工具、电工电器、食品包装、汽车、机械 基础件等十大子行业；在证券市场中，机械制造行业又分为：机械、 汽车及配件、电气设备三大子行业。由于统计口径不同，机械行业统 计数据存在一定的差异。

　　根据我行贸易融资业务开展实际， 汽车行业已单独作为一个子行 业展开研究，本文将主要针对工程机械、机床、重型机械三个子行业 展开讨论。本文将分四个部分展开，分别是：机械制造行业发展现状及趋势分析；机械制造行业政策及潜在风险分析；部分重点机械制造 企业介绍；我行机械行业贸融业务开展现状及业务建议。

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第一部分 机械制造行业发展现状及趋势分析

　　2008 年底至 2009 年初，由于国际金融危机的迅速扩散蔓延，中 国机械工业遭受巨大冲击。但是，在国家全面实施了应对危机的一揽 子计划以及实施装备制造业和汽车产业的调整和振兴规划后， 机械工 业克服了前所未有的困难， 重新回到了平稳较快增长的轨道。 2010 至 年上半年，机械工业总体延续了 2009 年四季度以来的回升态势，中 国机械工业联合会分析认为，机械行业产、销增长均超过了 35%，增速创近数年来新高。

　　一、工程机械行业

　　在全球金融危机的冲击下，我国工程机械行业从 2008 年上半年 的高速增长转为急剧下滑，2009 年初降到谷底。在国务院确定的进 一步扩大内需，促进经济增长的十项措施的带动下，2009 年工程机 械行业逐步复苏。

　　工程机械需求增长与固定资产投资密切相关， 国家统计局数据显 示，2009 年全国固定资产投资中新开工项目 344769 个，同比新增 87694 个；新开工项目计划总投资 151942 亿元，同比增长 67.2%。随 着政府以投资刺激内需的措施作用不断显现， 工程机械主要品种的月 度销量逐季上升，工程机械成为 2009 年受益于基建投资最为明显的 机械子行业之一。

　　表 1. 工程机械各类产品销量统计

　　
　　2009 年基建投资是固定资产投资增长最快的部分，按照财政部 对 4 万亿投资规划中 1.18 万亿新增中央投资的预算安排，2010 年预 计安排 5885 亿元。从 2009 年开始，国内绝大部分的中西部地区都获 批了区域发展规划，从规划总体内容看，提升基础设施仍是规划的重 头戏。因此，2010 年中央政府投资仍可保持持续的投入能力，基建 投资仍可保持稳定。因此，有理由认为国内固定资产投资仍将保持较 快增长从而继续拉动对工程机械的需求。 据中国工程机械工业协会分 析认为，2010 年上半年，工程机械行业产值同比增长 54.42%。

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　　二、机床行业

　　机床是指能够完成机械加工的设备。 按照中国机床工具工业协会 的统计口径， 机床工具行业分为金属切削机床 （车、 刨、 铣、 磨床等） 、 成形机床（锻压、铸造、冲压设备） 、工具及附件三类。作为机械装 备的母机，机床制造业的发展来源于其下游产业的推动，机床行业下 游产业主要有造船、工程机械、航空航天、汽车、铁路、电力设备、 风电设备、动力设备、制冷设备和石化设备等。

　　中国机床工具工业协会统计数据显示，2009 年 1～10 月金属切 削机床产量为 50.8 万台，同比下滑 18.9%；数控机床的产量相对恢复较快，2009 年 1～10 月产量为 11.5 万台，同比仅下滑 7.4%。金属 切削机床 2010 年一季度生产 14.2 万台，同比增长 23.5%。2010 年一 季度中国机床工具行业累计完成工业总产值 1037.4 亿元，同比增长 42.1%；产品销售产值 1010.6 亿元，同比增长 42.8%；产品销售率达 97.4%，同比增长 0.4%。

　　随着科技的进步以及对产品精密度要求的不断提高， 作为机床行 业高端产品的数控机床将得到长足发展。 数控机床是在普通机床上发 展过来的，就是给机床装上数控系统。数控机床是电子信息技术和传 统机械加工技术结合的产物，是当代机械制造业的主流装备。

　　但是，目前我国国产数控机床的市场占有率仅 30%左右，70%的 需求需要通过进口来满足， 而发达国家对出口我国的数控机床仍存在 政策上的限制，因此“国机国造”将会是未来机床行业发展的重要趋 势。按照“十一五”发展计划，到 2010 年国产数控机床的数控化率 将达到 50%，在国家政策的支持下，数控机床的发展速度将远远超过 行业平均水平，对提升机床行业的整体业绩水平起到重要的推动作 用。

　　2010 年，作为机床行业下游的造船、汽车、航空航天等行业的 不同发展情况，也对机床行业产生了不同的影响。

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　　造船业形势仍然不容乐观

　　中国造船工业发展形势依然严峻，市场竞争愈加激烈。特别是接 船难、交船难、融资难的局面没有改变，而产能庞大、开工率不足及 产品同质性太强，也引发了低价竞争。此外，中国造船工业仍面临着结构调整的严峻考验和国际上主要造船国家的激烈竞争。

　　汽车行业保持谨慎乐观

　　作为机床下游产业的主导产业， 机床的需求并没有随着汽车数量 的攀升而上扬。随着 2009 年汽车市场“井喷”行情的告一段落，部 分车厂在今年半年度会议上相继调低了年度销售计划， 势必在下半年 将会有限产举措，这也不利于扩大机床的有效需求。但是，随着技术 的发展，尤其是高科技节能环保车型的量产，对于汽车零部件制造工 艺水平也有了新的要求， 这无疑对相关新型机床设备的需求是一个较 大的刺激。因此，未来一段时间，对于汽车行业对机床设备的需求前 景应保持谨慎乐观。

　　航空航天还是重头戏

　　中国航空航天业的发展，势必带动和促进装备制造业的发展。由 于航空航天工业产品零件具有耐高温、高强度、难加工、合金材料与 复合材料多、复杂结构件多和工艺要求高等特点，要求机床加工设备 向大型（重型、超重型） 、高速、精密、复合、智能化的趋势发展。 航空发动机及其零部件加工需要大量高精度机床作支撑， 发动机中结 构复杂的整体机匣、叶片加工需要多功能、高精度数控机床，如数控 立车、数控精密镗床和五轴加工中心等。为此，航空航天业对机床的 高要求，加之欧美、日本等国外强势机床企业的进驻和当前国际金融 危机影响下的不明朗环境，进一步加速推动国内机床调头向高端发 展。

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　　三、重型机械

　　重型机械行业也属于“母机”制造行业，在整个国民经济中占有 极其重要的地位。重型机械行业主要是为下游冶金、矿山、电力、船 舶、军工等行业提供重/大型设备，因此受这些行业的投资变化影响 较大。
　　2009 年，钢铁行业产能过剩问题大大削弱了相关企业的积极性， 相对应的机械行业的金属冶炼设备产量同比下降 7.7%，金属轧制设 备产量同比下降 13.9%，加之国际金融危机的影响，冶金设备行业订 货量下降 70%以上。但是，另外两类重型机械产量均实现较快增长， 铸造机械产量增长 33%，起重设备产量增长 24%。中国重型机械工业 协会分析认为，2009 年重型机械行业的利润增长率超过了销售产值 增长率， 这在一定程度上说明行业的整体经济效益有较大提高。 然而， 国际金融危机对重机行业冲击较大， 特别是对冶金装备制造业影响明 显，目前形势尚未完全回暖。

　　中国重型机械工业协会预测，2010 年该行业工业总产值达到 6670 亿元左右，工业销售产值达到 6470 亿元左右，将比 2009 年增 长 16%左右。

　　在政府大力提倡新能源战略、大力推进淘汰落后产能；更加关注 煤矿生产安全、大力推进中小煤矿整合等政策引导下，未来重型机械 行业的重点发展领域将集中在以下方面：核电、水电、风电大型铸锻 件；煤化工大型容器；千万吨级煤炭井下综合采掘、洗选、提升成套 设备及露天矿成套设备；全断面岩石掘进机、盾构机；风电设备；海 洋工程成套设备；大型薄板冷热连轧成套设备及涂镀层加工成套设备；大型港口装卸设备、大型集装箱装卸运输成套设备；大型散料装 卸运输成套设备；大型自动化物流配送分拣中心成套设备；核电用起 重机、环保用起重机与自动化搬运装卸设备。 机械制造行业政策及潜在风险 制造行业政策风险分析。

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第二部分 机械制造行业政策及潜在风险分析

　　以《装备制造业调整与振兴规划》为代表的诸多政策的提出与落 实， 为我国机械制造业的健康稳定发展提供了有利的政策支持和保障。

　　一、 《装备制造业调整振兴规划》通过，机械制造行业再现利好。

　　2009 年 2 月 4 日，国务院审议并通过《装备制造业调整振兴规 划》 月 12 日国务院办公厅发布装备制造业调整和振兴规划实施细 ，5 则。此次装备制造业振兴规划将带来三方面实质性利好：
　　1. 国产设备占有率将得到提高，预计政府将在基础设施建设、能 源及原材料等重点工程的建设中加大对于国产设备的采购比 例，基础设施建设中，工程机械行业的受益程度较大；重点工 程建设中，机场专用设备、铁路装备、煤炭开采设备及专用机 床的受益程度较为明显。
　　2. 基础配套件行业迎来新的发展机遇， 国家可能通过专项资金来 扶持相关企业进行核心零配件的研发， 预计机床制造及工程机 械液压件的受益程度较为明显。
　　3. 政策支持将有助于国内企业进行行业整合， 随着国家政策的进 一步落实，将有助于我国机械制造行业逐步形成几家实力强 劲、产品丰富的大型制造企业，有力于提升我国机械制造水平 在国际上的竞争力。


　　二、增值税改革有利于路面机械企业技术改造。

　　2009 年 1 月 1 日开始实施新的《中华人民共和国增值税暂行条 例》《条例》对税率没有改变，但允许企业抵扣购进设备所含的增值 ， 税，降低了企业设备投资的税收负担。也就是说企业新购入的设备所 含进项增值税可以从企业本年新增增值税中抵扣， 避免了企业设备购 置的重复征税。这对路面机械企业提升自身实力、更新加工设备、调 整产业结构、扩大产品品种甚至产品转型都是有利的。

　　三、 四万亿基础设施项目大力发展铁路建设， 有效拉动工程机械、 重型机械需求。

　　四万亿投资的重头戏就是基础设施建设， 这其中铁路对工程机械 拉动效应格外明显。2009 年我国铁路固定资产投资总规模达到 7007 亿元，当年完成铁路基建投资 6000 亿元。按照土建工程投资 55％的 份额来计算，2009 年，我国铁路土建投资额达到 3300 亿元。在混凝 土机械方面，6000 亿元的铁路基建投资将带动 1.2 亿吨的水泥需求。 在土方机械方面，对于挖掘机、推土机、平地机、摊铺机的需求比较 大。在桩工机械方面，对旋挖钻机、打桩机等设备的需求比较大。另 外，对于隧道施工如掘进机等设备的需求也较大。总体来看，这些投 资直接带动我国工程机械市场 10％以上的需求增长，对拉动……

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